S. arquatus có phạm vi phân bố thưa thớt ở vùng biển Tây Nam Thái Bình Dương. Loài này được tìm thấy dọc theo bờ đông nước Úc, từ phía nam bang Queensland đến phía bắc bang New South Wales, và các hòn đảo ngoài khơi xa, bao gồm Đông Bắc New Zealand, phía nam New Caledonia, Đảo Lord Howe, Đảo Norfolk, Quần đảo Kermadec (nơi có số lượng cá thể được tìm thấy đông nhất). Chúng sinh sống xung quanh các rạn san hô và các bãi đá ngầm phủ đầy rong tảo và bọt biển, gần các cửa sông cho đến vùng biển ngoài khơi rất sâu, nơi đáy cát hỗn hợp với đá sỏi. Độ sâu tìm thấy chúng được ghi nhận trong khoảng từ 6 đến 100 m[1][2].